Was sind Krypto-Derivate? 4 Arten von Derivaten erklärt

Aufgrund ihrer zahlreichen Möglichkeiten haben Kryptoderivate in den letzten Jahren bei individuellen und institutionellen Händlern an Popularität gewonnen. Es hat viele potenzielle Vorteile, aber auch einige Risiken. Zu verstehen, was sie sind und wie sie funktionieren, ist ein guter Schritt, um festzustellen, ob sie für Sie geeignet sind.

Was sind Krypto-Derivate?

Derivate sind Verträge, deren Wert vom Wert anderer zugrunde liegender Vermögenswerte abhängt. Somit erhalten Kryptoderivate ihren Wert von einem zugrunde liegenden Krypto-Asset. Auf dem Derivatemarkt hebeln Händler ihre Bestände, spekulieren über die Preisrichtung der zugrunde liegenden Krypto-Vermögenswerte und sichern Positionen ab.

Der Derivatemarkt ermöglicht es Ihnen, ein Krypto-Asset entweder zu einem niedrigeren Preis zu kaufen und es in der Zukunft zu einem höheren Preis zurückzuverkaufen oder es zu einem höheren Preis zu verkaufen und es später zurückzukaufen und trotzdem einen Gewinn zu erzielen. Wenn zum Beispiel der Preis von Bitcoin 15.000 $ beträgt und Sie glauben, dass der Preis von BTC auf 25.000 $ steigen wird, können Sie mit Derivatekontrakten eine Long- oder Kaufposition eröffnen und halten, bis der Preis von BTC 25.000 $ erreicht.

Wenn Sie dagegen glauben, dass der Preis von 15.000 $ auf 12.000 $ fallen wird, können Sie eine Verkaufs- oder Short-Position eröffnen und den Kontrakt schließen, wenn der Preis 12.000 $ erreicht; Auf diese Weise schließen Sie den Handel auch, um einen Gewinn zu erzielen, obwohl der Preis von BTC gefallen ist.

Bei den beiden Beispielen würden die Trades mit Verlust geschlossen, wenn die beiden Kontrakte entgegen Ihrer spekulierten Richtung verlaufen würden.

Der Derivatemarkt wurde als Absicherung gegen Preisvolatilität eingesetzt und genießt auf dem stets volatilen Kryptowährungsmarkt erhöhte Aufmerksamkeit. Sie werden online an vielen Krypto-Börsen und auch außerbörslich (OTC) gehandelt.

4 Arten von Krypto-Derivaten

In diesem Abschnitt werden wir vier der beliebtesten Arten von Derivaten beschreiben.

1. Futures

Ein Futures-Kontrakt ist eine Vereinbarung zwischen zwei Parteien, einen Vermögenswert zu einem festgelegten Preis an einem bestimmten Datum zu kaufen oder zu verkaufen.

Die Parteien können vereinbaren, Krypto innerhalb eines Monats zu kaufen oder zu verkaufen, unabhängig vom tatsächlichen Preis. Nach einem Monat profitiert der Käufer, wenn der Kryptopreis steigt und über dem vereinbarten Preis liegt. Wenn der Kryptopreis stattdessen sinkt und unter dem vereinbarten Preis bleibt, macht der Verkäufer einen Gewinn.

2. Ewige Futures

Ein ewiger Futures-Kontrakt ist einfach ein Futures-Kontrakt ohne Ablaufdatum. Das bedeutet, dass Anleger ihre Positionen so lange halten können, wie sie möchten.

3. Optionen

Wie Futures-Kontrakte ermöglichen auch Optionen Händlern, Krypto-Assets zu einem bestimmten Preis an einem zukünftigen Datum zu kaufen und zu verkaufen. Der Hauptunterschied zwischen Futures und Optionen besteht darin, dass Optionen Käufern das Recht geben, aber nicht die Verpflichtung, den zugrunde liegenden Wert eines Vermögenswerts zu kaufen.

Optionskontrakte werden in zwei Arten eingeteilt: Call-Optionen und Put-Optionen. Die Call-Option gibt das Recht, Vermögenswerte zu kaufen, während die Put-Option das Recht gibt, einen Verkaufsvertrag zu einem bestimmten Preis und Zeitraum abzuschließen.

4. Vorwärts

Forwards sind privat ausgehandelte Verträge zwischen Käufern und Verkäufern über den Handel mit einem Vermögenswert zu einem bestimmten Preis an einem zukünftigen Datum. Sie ähneln auch Futures, mit dem Unterschied, dass Futures an OTC-Börsen gehandelt werden. Terminkontrakte sind anfälliger für mehr Risiken, da es an Dezentralisierung mangelt.

Unterschiede zwischen Derivaten und Kassamarkt

Ein Spotmarkt ermöglicht es Ihnen, Krypto nach Belieben zu kaufen und zu verkaufen, mit der Einschränkung, dass Sie nur profitieren können, wenn der Vermögenspreis steigt. Wenn der Preis zu fallen beginnt, verlieren Sie Ihren Gewinn. Spot-Trader empfinden Phasen anhaltender Bärenmärkte als beunruhigend, da es schwierig ist, in solchen Zeiten Gewinne zu erzielen. Ein weiteres wichtiges Merkmal des Kassamarktes ist, dass Sie den gekauften Sachwert auch halten können.

Auf der anderen Seite können Sie mit Derivaten Kontrakte handeln, die dem Preis eines zugrunde liegenden Krypto-Assets, beispielsweise Bitcoin, folgen, ohne es zu besitzen. Der Preis von Derivaten wird dem des Kassamarktes sehr nahe kommen. Der Markt ermöglicht es Ihnen, unabhängig davon zu profitieren, ob der Preis steigt oder fällt.

Derivatemärkte könnten während des Krypto-Winters effektive Märkte sein. Es erfordert jedoch mehr Zeit, den Handel mit Derivaten zu beherrschen. Darüber hinaus sind die Risiken beim Handel mit Derivaten in der Regel höher als am Kassamarkt.

Vorteile des Handels mit Krypto-Derivaten

Die Möglichkeit, Ihr Konto zu nutzen, ist einer der Hauptvorteile des Handels mit Derivaten. Sie können Derivate mit wenig Kapital handeln und erwarten, viel Gewinn zu machen, da Sie Ihre Kauf- oder Verkaufskraft mit geliehenem Geld, das eine Hebelwirkung darstellt, erhöht haben. Dieser Vorteil erleichtert auch Personen mit wenig Handelskapital den Handel mit Derivaten.

Da der Kryptomarkt immer beliebter wird, suchen viele Menschen nach Möglichkeiten, seine hohe Preisvolatilität auszunutzen, um mehr Gewinn zu erzielen, da sie unabhängig von der Marktrichtung verdienen können, wenn sie sich in der richtigen Position befinden. Daher dienen Derivate als spekulativer Markt zur Risikominderung, insbesondere bei hohen Preisschwankungen.

Der Derivatemarkt ermöglicht Ihnen den Zugang zum Kryptomarkt, ohne Krypto zu halten. Es ermöglicht auch eine einfache Diversifizierung, da Sie von den Preisbewegungen verschiedener Anlageklassen profitieren können, ohne etwas zu halten.

Nachteile des Handels mit Krypto-Derivaten

Derivate verwenden spekulative Instrumente, und Preisbewegungen können sehr unvorhersehbar sein. Daher können irrationale Entscheidungen zu erheblichen Verlusten führen.

Derivatehändler sind anfällig für kurzfristige Kursmanipulationen am Krypto-Markt. Viele ihrer Trades sind kurzfristig, und da die meisten Marktmanipulationen kurzfristige Marktbewegungen beeinflussen, könnten sie ihre Positionen beeinflussen. Es wird schlimmer, wenn die Positionen gehebelt werden.

Ausserbörslich gehandelte Derivate wie Forwards haben ein höheres Kontrahentenrisiko. Eine der beteiligten Parteien könnte mit der Vereinbarung in Verzug geraten, da die Verträge in der Regel privat ausgehandelt und nicht geregelt sind.

Ist der Handel mit Krypto-Derivaten für Sie geeignet?

Nachfolgend finden Sie einige Fragen, die Sie beantworten müssen, um festzustellen, ob der Handel mit Krypto-Derivaten eine gute Option für Sie ist.

1. Sind Sie mit dem damit verbundenen Risiko einverstanden?

Der Terminmarkt eignet sich für Trader mit hoher Risikobereitschaft. Trader mit einem niedrigen Risikoschwellenwert fühlen sich möglicherweise nicht wohl dabei, Derivate zu handeln.

2. Verstehen Sie, wie der Markt funktioniert?

Sie sollten die Faktoren verstehen, die Preisänderungen auf dem Kryptomarkt verursachen. Jeder Finanzmarkt hat einzigartige Faktoren, die Preisänderungen verursachen und Bewegungen beeinflussen. In ähnlicher Weise hat jeder Markt ein einzigartiges Bewegungsmuster, das im Volksmund als Price Action bekannt ist. Wenn Sie verstehen, wie sie funktionieren, können Sie leicht über die Preisrichtung spekulieren.

3. Wissen Sie, wie man Handelsanalysen durchführt?

Der Handel auf dem Terminmarkt ist viel komplexer als auf dem Kassamarkt. Sie benötigen ein gutes Verständnis der technischen Analyse, um Preisaktionen zu analysieren, der Fundamentalanalyse, um die langfristige Aussicht auf den Preis eines Kryptoprojekts vorherzusagen, und der Sentimentalanalyse, um zu wissen, wie die allgemeine Marktstimmung ist und wie sie sich auf den Markt auswirken kann.

Manage das Risiko

Der Handel mit Derivaten ist sowohl für neue als auch für erfahrene Händler geeignet. Sie können eine der verfügbaren Optionen auswählen, je nachdem, was Sie bevorzugen und am besten verstehen. Der Handel mit Derivaten ist wie alle anderen Handelsarten riskant; Sie sollten immer Maßnahmen ergreifen, um Ihre Trades zu verwalten und nur fundierte Handelsentscheidungen zu treffen.